集团国际化发展背后的金融力量 访山东重工集团财务有限公司总经理吴汝江

数据显示，2018年，山东重工集团境外总收入达679亿元，境外收入占比为38%。作为“依托集团，服务集团”的内部金融机构，山东重工集团国际化战略纵深发展，为财务公司开办国际业务创造了有利条件。

吴汝江：简单来说，财务公司的国际业务主要围绕三个方面开展，业务资格准入、人才储备和业务拓展。在业务准入方面，我们近些年先后取得了即期结售汇业务资质、银行间外汇市场会员资格、中国外汇交易中心外币拆借会员资格和跨境资金集中运营业务资质。

在人才储备方面，我们围绕“应知、应会”开展了国际业务主题培训，在具体工作中制定了国际业务处理标准、审查标准、处罚标准，已经建立了一支基本满足财务公司国际业务发展要求的人才队伍。

在业务拓展方面，财务公司也积极支持集团“走出去”，参与“一带一路”建设，为成员单位发放美元贷款。此外，还积极参与了德国凯傲、德国林德液压、英国锡里斯、加拿大巴拉德等公司的并购项目，包括业务方案的设计以及与合作银行谈判等。

我们以即期结售汇业务为抓手，初步建立了集团汇率管理平台，也建立了集团统收统支的外汇资金池模式，开展经常项下集中付汇业务。

吴汝江：财务公司较商业银行而言，有着价格与服务优势。同时，作为一级法人机构，可以直接参与银行间外汇市场，与各做市商进行交易，能够充分让利给成员单位。此外，财务公司还会根据市场情况，提供定期汇率咨询服务以及全交易日盯盘服务，确保成员单位在一定时期内以及某个交易日内，汇兑收益最大化。

从山东重工财务公司具体的运营方式来看，我们根据监管机构真实性核查的要求，结合成员单位业务现状以及财务公司外汇风险管理要求，制定了“账户授权，一笔一议，汇率反向锁定”的业务模式。截至2019年上半年，已经累计办理了即期结售汇17.88亿美元，累计为成员单位让利890万元。

吴汝江：财务公司建立的“一个账户，集中收付”外汇现金池模式，依托于与合作银行共同开发的“外币收付款管家+集中付汇”：财务公司开立的国内资金主账户设为顶点账户，在顶点账户下挂若干个以成员单位名称命名的虚拟账户，通过财务公司国内资金主账户集中付汇，而付款人仍然体现为成员单位。

集中付汇的独特性在于财务公司、银行基于SWOT分析，采取非零和博弈的合作竞争模式，建立以“客户满意为宗旨”的新型商业模式，最终使三方成为利益一致体。

在该模式下，财务公司主要解决了在以往存在的“谁进口谁付汇，谁出口谁收汇”的要求下，合同签约主体与付款人不一致有潜在法律风险、财务公司受制于自身软硬件条件无法独立开展该业务这几个问题。

吴汝江：我们与汇丰银行、德意志银行、中国银行签署了《外汇业务合作协议》，建立了联席会议制度，主要目的是一方面着力研究国际金融形势、外汇市场、外汇政策的变化；另一方面定期搜集成员单位业务需求，采取以会代训的方式，对成员单位提供外汇业务培训，解决成员单位业务发展中存在的问题。

我们计划走国际结算先行，先进口后出口，以流量换取存量的发展路径，同时为后续资产业务提供条件，资产业务以有效标的为基础，做好外币同业拆借业务；根据成员单位的需求及财务公司的实际，力所能及地开展衍生品业务。